Vienen siendo días difíciles para el sistema financiero desde la caída del Sillicon Valley Bank (SVB) y su intervención por parte de la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC, en inglés), que ha impactado en los diferentes mercados financieros del mundo. No obstante, luego del particular impacto en el Credit Suisse y su compra, ¿cómo recibieron los mercados el acuerdo del banco suizo?

Fue la declaración del presidente del Banco Nacional Saudí, dueño del mayor volumen de acciones del Credit Suisse (9,88%), la que encendió el pánico en los mercados, al decir que su banco no invertiría más en el banco suizo, retirando la escasa confianza con la que aún contaba, generando una salida de dinero que rondó los 10.000 millones de euros en un solo día, este viernes.

Sin embargo, este domingo se logró el acuerdo de venta del Credit Suisse por un precio de 3.000 millones de euros (más de US$ 3.200 millones), que serán pagados por el banco suizo UBS únicamente en acciones.

Los accionistas de Credit Suisse recibirán una acción de UBS por 22,48 acciones de su banco, según las condiciones fijadas, que han valorado sus títulos en 0,76 francos suizos (US$ 0,82), prácticamente el 1% del valor que tenían en 2017.

La entrada de UBS en el rescate de Credit Suisse fue a instancias del gobierno suizo, que quiso por todos los medios evitar su quiebra, debido a que esta podría haber generado una crisis financiera mayor, que no sólo hubiese tenido repercusiones en Suiza, sino en Europa, Norteamérica y el resto del mundo por las complejas relaciones comerciales que existen entre bancos de distintos países.

En tanto, no solo el gobierno suizo presentó facilidades para la adquisición del banco suizo y su posible afectación de liquidez, sino que los diferentes bancos centrales del mundo tomaron medidas este domingo para reforzar el sistema financiero, ante la pérdida de confianza que este ha sufrido en las últimas semanas.

El Banco Central Europeo (BCE) anunció este domingo una acción coordinada junto con el Banco de Canadá, el Banco de Inglaterra, el Banco de Japón, la Reserva Federal de Estados Unidos (Fed) y el Banco Nacional Suizo para proporcionar liquidez mediante acuerdos de líneas de intercambios de divisas en dólares.

“Para mejorar la efectividad de las líneas ‘swap’ en proporcionar financiación en dólares, los bancos centrales que ya ofrecen estas operaciones han decidido aumentar la frecuencia de las operaciones con vencimiento a siete días de semanal a diaria”, dijo el BCE en un comunicado.

Estas operaciones comenzaron este lunes y se prolongarán, al menos, hasta finales de abril.

En esta línea, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, dijo este lunes que el emisor de la eurozona “está listo para responder como sea necesario para preservar la estabilidad de precios y la estabilidad financiera en el área del euro” tras la crisis bancaria en Estados Unidos que afecta a Europa.

“Estamos vigilando de cerca los eventos en el mercado y estamos listos para responder como sea necesario para preservar la estabilidad de precios y la estabilidad financiera en el área del euro. El sector bancario de la eurozona es resiliente, con fuertes posiciones de capital y liquidez”, agregó en un debate con la comisión de Asuntos Económicos de la Eurocámara.

En tanto, añadió que, en cualquier caso, el BCE está “totalmente equipado para proporcionar apoyo en forma de liquidez al sistema financiero de la eurozona si es necesario y preservar la transmisión fluida de la política monetaria” del emisor.

Este lunes los mercados financieros recibieron al alza el acuerdo por el Credit Suisse, en donde Wall Street cerró en verde y el Dow Jones de Industriales, su principal indicador, subió un 1,20%.

Al cierre de las operaciones, el Dow Jones subía 382,66 puntos, hasta 32.244,64 y el selectivo S&P lo hacía en un 0,89% o 34,97 puntos y subía hasta los 3.951,56 enteros.

Por su parte, el índice compuesto del mercado Nasdaq, en el que cotizan las principales tecnológicas, también subía, pero en menor medida: un 0,39% o 45,03 enteros, hasta cerrar en 11.675,54. Por su parte, las principales bolsas europeas se vieron también al alza, en donde Milán subió un 1,59%, Madrid un 1,31%, París un 1,27%, Fráncfort un 1,12%, Londres un 0,93% y el índice Euro Stoxx 50, que agrupa a las mayores cotizadas, un 1,34%.

En este sentido, muchos de los valores bancarios, que abrieron con fuertes caídas, corrigieron la tendencia y cerraron con subidas.

Al cierre de los mercados, la mayor parte de los grandes bancos europeos acababa en positivo. BBVA y Banco Santander subían el 3,23% y el 2,77%, respectivamente; los italianos Unicredit e Intesa el 2,44% y el 3,74%; el alemán Commerzbank, el 1,5%; y el francés BNP Paribas, el 1,7%.

Entre las subidas en Europa se situó precisamente UBS, que ganó finalmente 1,26%. La acción de la primera entidad bancaria helvética había perdido hasta un 15% de su valor en la apertura de la bolsa de Zúrich. En tanto, el Credit Suisse se hundió un 55,74% hasta los US$ 0,82 por acción, por encima de los US$ 0,76 propuestos por UBS en su oferta de compra.

Con información de AFP y EFE