Demanda duplicó la oferta de Isusa

Industria Sulfúrica (Isu- sa) colocó ayer sus Obligaciones Negociables (ON) por US$ 20 millones, con una demanda que superó ampliamente la oferta, lo que "sorprendió a todos", dijo a El País su gerente general, Oscar Rufener.

La demanda para las ON alcanzó a US$ 45.500.000, 125% más que la oferta a instancias de dos solicitudes de República Afap y Afinidad Afap por el 100% de los títulos. A estos se sumaron Unión Capital Afap, el Banco de Seguros y otros inversores que operaron a través de corredores, dijo Rufener.

La tasa interna de retorno fue 7,01%, cerca del piso de la banda que se había establecido previo a la emisión entre 6,5% y 8,50%.

El lunes se hará la integración de los papeles y la primera cuota de amortización de capital vencerá recién el 29 de junio de 2011.

La empresa había solicitado al Banco Central una autorización para emitir ON por US$ 35 millones pero terminó optando por los US$ 20 millones dado el cambio de contexto.

"Los US$ 35 millones eran para una economía del año pasado. El año pasado los fertilizantes valían tres veces más", explicó Rufener.

Dijo que los fondos se utilizarán para cambiar el perfil de deuda que pasará a estar en un 50% con un plazo de 10 años y el otro dentro de la red bancaria a plazos de 180 días.